从我们此次调研所获得的信息来看，我可以看到——

1. 从种植面积来看，今年总体种植面积同比出现了增长，主要是因为去年植棉收益较高，但其中也有分化。长绒棉收益不如细绒棉，从而导致今年长绒棉种植比例出现了明显下降

2. 从苗情看，去年北疆苗情差于南疆，而今年则相反，由于阿克苏地区出现的低温和冰雹等自然灾害，导致了南疆今年苗情不如往年

3. 受新疆纺纱政策鼓励，近几年在疆新增纺纱产能大幅增加，调研期间新疆商业库存在60万吨左右，其中已有20万吨被当地纺企预订，因而我们需要关注未来新疆可用棉的变化

01

调研背景

随着中央一号文件推进农业供给侧改革，去库存成为各项政策的重点。而棉花从去年开始伴随着国储去库存再次进入众人的视线。而新疆凭借着自然环境的优势和政策的倾斜，产量占比逐年递增，目前已占全国近8成的产量比重，已经成为我国棉花产业最核心的地区。可谓“全球棉花看中国，中国棉花看新疆”，此次中储棉信息中心联合郑商所于6月12-17日组织的南疆棉花考察活动，以了解今年南疆地区棉花种植面积、当前苗情、植棉成本收益，同时与当地纺企经营等情况进行调研。通过现场实地的考察，我们希望得到详细的调研成果，并给客户提供相应的参考，以更好的服务于客户。

调研路线

02

6月12日：库尔勒——尉犁县

利华棉业座谈会：

• 巴州地方今年种植338万亩，同比增加14万亩，增幅4.1%。去年单产折皮棉138公斤。兵团二师种植55万亩，与去年持平，基本每年保持稳定，全部为机采模式。皮棉产量10万吨。

• 目前棉花生长比去年晚一周，主要是低温影响（刮风，下雨，冰雹等）。前阵子的冰雹对阿克苏的棉花影响较大。

• 地方种植成本在，手摘2800～2900元／亩，机采2300元／亩。拾花费2.2元／公斤。兵团种植成本2300元／亩。

• 地方保险覆盖不高，兵团二师实行强制保险，全覆盖。

• 利华棉业去年加工了15万吨（19个加工厂），今年计划20万吨。目前库存不多了，基本销售完毕。

• 二师在4月中旬全部销售结束，平均销售价格15300-15400元/吨。

• 关于库尔勒银星仓库：库容20万吨，交易所要求最低可交割库容6万吨，超出6万吨，需申请。

• 具体仓库交割细则7月出台。

• 巴州目前有34家纺织企业，去年增加16家，合计已经投产330万锭，在建450万锭。

• 巴州16年棉花需求18万吨，17年将达到22万吨。

• 当地三大纺织企业，a，富利达，b，利泰丝路投资，c，金福特纱业。其中a和c以粘胶纱为主。

• 利泰丝路以20～40支纯棉纱为主，产能100万锭，月用棉1.1万吨。

• 棉纱运费补贴：32支以下补贴800元／吨，32支以上补贴900元／吨。

尉犁县当地棉农种植棉花苗情一般

03

6月13日：库车县

库车棉花企业及棉农座谈：

• 库车县2017年棉花种植面积有所增加，预计120万亩，同比增加近20%，目前总体上长势良好。沙雅县今年种植95～100万亩，较去年96.8万亩预计增加1～2万亩，基本持平略增。

• 由于下雨以及大风低温天气影响，棉花种植周期拉长，早期种植的棉花出苗率不好，大概50%～70%，4月30日之后种植的棉花生长较好，对产量有一定影响，后期还要看七八月份是否天气良好（温度不太高，没有大风冰雹）才能补回一部分产量，预计单产差于去年。

• 当地棉花种植成本在不包地的情况下预计2100元／亩，包地费大概400～500元，拾花费去年2元每公斤，但加上其他一些杂费大概要2.4元每公斤。

• 去年籽棉价格最高卖到8元／公斤，平均在7.5元左右，一般情况下亩产300公斤，价格7块以上农民才有利可图。在农资和农机方面有一定补贴，300亩以上种植户算做大户，基本使用贷款，大多数包地种植，贷款3月前拨付，在新棉上市后10～11月要全部还清。

• 当地有部分企业加入了供给侧改革试点，除了直补之外，还有一些其他补助，虽然机采棉是发展趋势，但当前情况要改种机采棉需要一些成本对土地进行改造。

• 纺织企业部分问题：目前该地区就新和县有几个小型纺织企业。新疆对于纺织企业在电费，税收，出疆等方面均有优惠，新疆对于纺企工人统一培训，但是纺企的用工仍然存在不稳定，有些当地女工不爱值夜班。企业也在担心优惠政策的不可持续性。原料库存由于资金问题，多数在一到一个半月，资金实力雄厚的企业备货到新棉上市。

04

6月14日：阿拉尔（农一师）

• 今年种植面积184.4万亩，和去年基本持平。去年产量皮棉30万吨，单产170公斤。今年单产目前看和去年差不多。去年机采比例40%，今年有望达到70～80%。

• 生长情况，从6月9日的调研看，生长进度同比落后2～3天。

• 今年的品质比去年要好，29的长度比占比在70%，去年只占到30～40%。主要原因是近几年品质下滑，今年下军令状采取了a，种子改良，b，降低密度（从一亩17000株减少到15000株），c加强管理（早播等），d，严格的惩罚奖励制度等措施。

• 种植成本，物化成本为1000～1100元／亩。机采采摘费7毛9，加上损耗，落叶剂等，合计1.5元／公斤籽棉。若按400公斤的单产，总成本为1600～1700元／亩。

• 补贴情况，补贴兑现为7.76元／公斤籽棉，前年为7.75元／公斤

• 目前阿拉尔有25家纺织企业，产能148万锭，已投产环锭纺57万锭。

• 棉纱去年产量9.6万吨，今年有望达到12万吨。

• 主要纺织企业有新野纺织，安徽华贸，富丽达等。

• 纺织补贴力度较大。总补贴在3000元／吨纱以上。主要构成：a，用棉补贴1200元，b，运费补贴1000元，c，电费补贴1000元，d，增值税返还80%左右。

• 一师计划建立一个810亩的仓库用来放置棉花，目前已经启动一期410亩的建设

民族田和兵团棉田的长势相差比较大，籽棉单产也差约100公斤/亩左右

同时我们注意到一些棉田蚜虫滋生较多

05

6月15日：阿克苏市、阿瓦提县

• 阿瓦提县今年种植面积140万亩（同比增加10.2%），其中长绒棉65万吨。去年种植127万亩，长绒棉76万吨。去年全是手摘，今年计划试点推广4万亩机采棉。

• 6月7日遭遇强冰雹，初步统计，13.8万亩棉田受灾，绝收2万亩。8万亩受灾程度为40%。保险公司的口径为，5万亩的受灾程度在（20～70%）。

• 种植成本，长绒棉总体成本比细绒棉高300～500元／亩。去年长绒棉单产290公斤籽棉。籽棉交售均价大约7.5元／公斤。

• 补贴，长绒棉1.11元／公斤，细绒棉0.85元／公斤，面积补贴70.4元／亩。

• 收益情况，种植成本约2400～2600元／亩，收入为，290X7.5＋290X1.11＋70.4＝2578元／亩。这样测算长绒棉收益较低，这也是今年长绒棉种植明显减少的主要原因。

山东鲁泰丰收棉业：

• 鲁泰集团纺织总产能80多万锭，其中新疆在开的12.8万锭，越南6万锭，其他在山东。

• 集团年用棉6万多吨，月用棉约5000吨，来源有自己加工的棉花，美棉和澳棉，不用储备棉。

• 主要产品是80支以上的高支纱，月生产棉纱约3700吨（＝5000／1.35），棉纱全部自用，每个月还大约从外面购买2000吨棉纱。

• 补贴情况，新疆鲁泰去年棉纱产量5000吨，补贴2500～2900万，补贴折算棉纱至少在5000元／吨。

• 新疆鲁泰丰收，在阿瓦提有18（去年是16）万亩的棉花种植基地，3个加工厂，纺织产能目前开的12.8万吨，在建产能10万锭，明年开5万锭。

• 新疆鲁泰加工厂的加工费为460元／吨，长绒棉和细绒棉基本都是这个数字。

• 土地承包费，给出50公斤籽棉，如果按7.5元／公斤的交售价格，大概承包费为375元／亩。

• 长绒棉采摘费3.1～3.5元／公斤籽棉。

06

6月17日：喀什（农八师）

• 农三师棉花种植及生长情况：农三师棉花种植面积基本稳定在80万亩左右，今年棉花种植面积为82万亩，产量预计13.5万吨，保持稳定。棉花品种上以新陆中61和419为主，机采棉种植面积为50万亩，但具体机采面积待定，去年机采棉产量为1万多吨，未来机采棉是发展趋势。目前，兵团棉花长势正常。

• 喀什地方棉花种植及生长情况：今年喀什地方棉花种植面积约630万亩，去年为603万亩，增加27万亩，增速4.5%。实际种植情况可能更多一些，具体数字还没公布。地方籽棉单产在370-380公斤/亩，预计今年地方棉花产量94.5万吨左右。目前，地方棉花长势正常。今年温度略高一些，后期长势怕40度的高温天气。

• 整个喀什地区目前约有150万锭棉纺产能在运行，到2018年底预计投产产能要超过200万锭。草湖产业园是重要棉纺企业集中地，广东援疆项目计划打造200万锭纺织产能，目前投产的是30万锭；山东援疆项目--山东如意有70万锭棉纺产能，目前已经全部投产。

• 喀什对于棉纺企业补贴政策很好，棉纱成本比内地低约3000元/吨。棉纺产品出疆补贴为900-1000元/吨；内外价差超过1500元/吨，原棉补贴800元/吨；贷款、厂房、设备、用工、用电等都有相应补贴。喀什地区正研究将补贴到账周期由1年缩短为半年甚至1个季度，加强企业竞争力。

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